在上几章中，我们介绍了期权的基本概念，并介绍了Greeks指标。这一章，我们将使用 SignalPlus Toolkit 为您展示一些实际操作的工具，以及如何通过这些工具来帮助您在市场上构建合适的策略。此外，我们还将向您展示如何使用Greeks指标来衡量这些策略。我们衷心希望在阅读这一部分后，您将可以根据您的分析和期望构建投资组合。

波动率实验室

在 SignalPlus Toolkit 中，您会在“波动率”部分找到一系列工具，从不同角度为您展示期权市场波动率的相关信息。您还可以在此处找到有关这些工具的更多详细信息。

如前一章所述，隐含波动率预测了给定资产未来价格变化的可能性。在影响期权定价的4个因素中*（货币性、到期时间、利率和隐含波动率），IV是唯一不能被直接观察到的主观因素。给定特定时刻的期权价格，由于其他3个客观因素已知，因此我们使用Black-Scholes模型就可以很容易从期权价格中推导出IV（在上一章的附录部分！）*。

使用IV而不是美元价格来比较不同期权的优势是显而易见的——由于它是一个简单的百分比值，因此它可以应用于不同的执行价格，到期日期，甚至标的资产。

总之，IV是期权交易者衡量市场情绪最重要的指标之一，我们希望使用IV来帮助我们发现隐藏的机会或控制即将到来的风险。

出于分析目的将USD价格转换为IV

期限结构

隐含波动率的期限结构描述了具有相同delta敞口但不同到期期限的期权模式。通过比较 期限结构 (Term Structure)，投资者可以观察到期权IV随着时间推移的变化情况。如下图所示，当前，较长期限的期权IV值高于较短期限的期权IV值，这意味着期权IV会随着时间的推移而下降。

默认情况下，我们的系统将在左侧显示一组标准化的执行价格。25D Put 表示delta 为 -25%的看跌期权 ；25D Call 表示delta 为 25%的看涨期权。您也可以在左侧选择其他不同的delta值。